Das Institut für schweizerisches Bankwesen der Universität Zürich hat unter der Leitung von Professor Thorsten Hens exklusiv für die BILANZ eine Fallbearbeitung als Test für unabhängige Vermögensverwalter konzipiert. Erstmals wurde damit die Branche mit über 2000 Firmen in der Schweiz geprüft. Beim Test handelt es sich um eine interaktive, internetbasierte Fallbearbeitung. Die Vermögensverwalter mussten Fragen beantworten, durften aber dem hypothetischen Kunden auch Rückfragen stellen. Damit wurde der gesamte Beratungsprozess (inkl. Portfoliokonstruktion) für einen Kunden so echt wie möglich abgebildet. Rund 150 unabhängige Vermögensverwalter haben sich für den Test angemeldet, 102 haben ihn in brauchbarer Weise absolviert. Die besten 10 haben das Prädikat «sehr gut» erhalten, weitere 20 wurden als «gut» bewertet. Alle 30 beherrschen ihr Geschäft und stechen mit ihrem Wissen aus der Masse der Vermögensverwalter heraus. Der Test kontrolliert aber nicht, ob sie ihr Wissen in der Realität immer zum Wohle der Kunden einsetzten. Etwa, ob die preiswertesten passenden Produkte für den Kunden eingesetzt werden. Oder ob den Kunden nach einem Anlageverlust wirklich zu einer Anpassung der Ziele nach unten geraten wird und nicht zu einer übermässigen Steigerung des Anlagenrisikos, damit das Kundenziel allenfalls doch noch erreicht werden kann.
